Довольно оптимистичный квартальный отчёт TSMC и сопутствующие прогнозы руководства компании не смогли перевесить негативный информационный фон, сформированный накануне высказываниями кандидата в президенты США Дональда Трампа (Donald Trump) в адрес Тайваня. Руководство компании при этом подчеркнуло, что не собирается создавать в США совместное предприятие с местными компаниями.

Источник изображения: Samsung Electronics

По сути, сама вероятность создания такого совместного предприятия продиктована спецификой работы TSMC над строительством предприятий в Японии, где она является мажоритарным акционером совместного предприятия JASM, а местным Sony и Denso принадлежат по 20 и 10 % его акций соответственно. В Германии, где TSMC собирается построить свою фабрику по производству чипов, тоже создано совместное предприятие, в котором сама тайваньская компания контролирует 70 % акций, а остальные 30 % распределены в равных долях между Bosch, Infineon и NXP. Последняя хоть и зарегистрирована в Нидерландах, интересы европейского полупроводникового бизнеса представлять способна.

В США компания TSMC строит предприятия по выпуску передовых чипов от лица своей дочерней структуры, которой полностью владеет. Генеральный директор компании Си-Си Вэй (C.C. Wei) в ходе ответа на вопросы аналитиков после публикации квартальной отчётности вчера заявил, что TSMC не имеет планов по созданию в США совместного предприятия для устранения геополитических неопределённостей. Все проекты по расширению производственных мощностей TSMC за пределами Тайваня, по его словам, сейчас реализуются согласно заранее намеченным планам: «Пока мы не вносили никаких изменений в планы по расширению своих зарубежных фабрик. Мы продолжим расширяться в Аризоне и Кумамото (Япония), а в будущем, вероятно, и в Европе. Нет никаких изменений в нашей стратегии. Мы продолжаем действовать в соответствии с текущей практикой».

Фондовый рынок на противоречивые сигналы в отношении бизнеса, связанного с выпуском чипов на Тайване, в итоге отреагировал снижением курса акций TSMC на 3,5 % на утренних торгах, хотя вчера в ходе предварительной сессии они немного укреплялись в цене. В целом, тайваньский биржевой индекс утром в пятницу тоже просел на 0,73 %, поэтому геополитические факторы в глазах инвесторов оказались более весомыми, чем технологические и экономические.

Зато аналитики Barclays в целом позитивно оценили сообщения руководства TSMC о ближайших планах компании. Для неё, по мнению экспертов, бум систем искусственного интеллекта полезен тем, что средняя площадь кристалла выпускаемых чипов вырастет на 10 %, а потому клиентам понадобится больше чипов для решения собственных задач. Соответственно, вырастет выручка TSMC, которая производит эти чипы из кремниевых пластин фиксированной площади. Кроме того, вырастет спрос на передовые техпроцессы, и тот же 2-нм сможет принести TSMC больше выручки, чем 3-нм технология на сопоставимом этапе рыночного цикла.

Азиатские рынки отреагировали резким падением на сообщения о возможном ужесточении экспортных ограничений со стороны США. Акции ведущих производителей полупроводников в регионе показали значительное снижение в четверг, что связано не только с потенциальными санкциями, но и с последними комментариями Дональда Трампа (Donald Trump) относительно Тайваня.

Источник изображения: Copilot

По сообщению CNBC, крупнейший в мире производитель чипов TSMC зафиксировал падение акций на 4,3 % в начале торгов в четверг, несмотря на то, что компания отчиталась о превзошедших ожидания результатах за второй квартал. При этом японские поставщики оборудования для TSMC также пострадали: акции Tokyo Electron упали почти на 9 %, а Screen Holdings — более чем на 8 %.

Другие компании, связанные с производством чипов, такие как Tokyo Ohka Kogyo и Organo, потеряли 4,53 % и 3,13 % соответственно. Южнокорейские производители чипов также пострадали. Акции Samsung Electronics упали почти на 2 %, SK hynix — на 5 %, а SK Square — почти на 10 %.

Причиной паники на рынках стал отчёт Bloomberg о том, что администрация Байдена рассматривает возможность ограничения экспорта критически важного оборудования для производства чипов в Китай, что может ещё больше обострить напряжённость между двумя сверхдержавами.

«Компании, производящие микросхемы, были любимцами рынка. Цифровизация присутствует практически во всём, к чему мы прикасаемся и любые пошлины и ограничения в торговле повлияют на эти компании. Мы наблюдаем это по всему миру», — прокомментировала ситуацию Аяко Йошиока (Ayako Yoshioka), старший менеджер из компании по планированию благосостояния Wealth Enhancement Group.

Несмотря на текущее положение дел, Йошиока считает, что для долгосрочных инвесторов всё ещё остаются возможности для покупки. «Рынок сильно реагирует на настроения и заголовки новостей, особенно в краткосрочной перспективе. В долгосрочной же перспективе нужно сосредоточиться на перспективах искусственного интеллекта и его потенциальном влиянии на бизнес и потребителей», — отметила она в интервью CNBC.

Отмечается, что падение акций азиатских технологических компаний последовало за значительным снижением на Уолл-стрит: акции Nvidia упали на 7 %, а акции ASML, производителя оборудования для изготовления передовых чипов, — на 12 %, несмотря на лучшие, чем ожидалось, финансовые результаты за второй квартал.

Ситуацию усугубило заявление кандидата в президенты США от Республиканской партии Дональда Трампа, который в интервью Bloomberg заявил, что Тайвань должен платить США за защиту, обвинив остров также в том, что он забрал «около 100 %» американского бизнеса по производству чипов.

Акции ASML, Nvidia и TSMC упали после публикации агентства Bloomberg о том, что США рассматривают возможность введения более жёстких экспортных ограничений для тех компаний, которые продолжают предоставлять Китаю доступ к передовым полупроводниковым технологиям. Это также связано с заявлением Дональда Трампа (Donald Trump) о том, что Тайвань забрал «около 100 %» американского полупроводникового бизнеса.

Источник изображения: ASML

По словам источников Bloomberg, США обдумывают введение такой меры, как «правило прямого иностранного продукта» (FDPR), предусматривающее необходимость получения компаниями из третьих стран лицензии властей США в случае, если в экспортируемой продукции используются американские технологии.

Как сообщает CNBC, акции поставщика оборудования для выпуска чипов ASML упали на утренних торгах на 10 %, а акции ещё одного производителя оборудования, жизненно важного для полупроводниковой отрасли, Tokyo Electron в Японии закрылись снижением почти на 7,5 %, что привело к падению японского индекса Nikkei 225 Stock Average. Другие поставщики оборудования для производства микросхем, включая Lasertec Corp. и Screen Holdings Co., тоже оказались в числе наиболее пострадавших от падения рынка.

Следует отметить, что акции ASML упали в цене несмотря на то, что компания сообщила о прибыли за II квартал, которая превзошла прогнозы экспертов. И при этом 49 % продаж её оборудования за отчётный квартал пришлось на Китай, что говорит о том, насколько рискует компания в случае ужесточения экспортных ограничений.

В этой ситуации только повысили напряжённость комментарии бывшего президента США, сообщившего в интервью Bloomberg Businessweek, опубликованном во вторник, что Тайвань должен платить США за оборону, а также, что Тайвань забрал почти весь американский полупроводниковый бизнес.

«Лаборатория Касперского» покидает рынок США из-за невозможности вести в дальнейшем здесь бизнес в связи с внесением в «чёрный» список Entity List — перечень организаций, представляющих угрозу национальной безопасности страны. В качестве прощального подарка компания объявила о решении предоставить жителям США для бесплатного использования в течение 6 месяцев своё ПО для обеспечения компьютерной безопасности, пишет ресурс bleepingcomputer.com.

Источник изображения: BleepingComputer

Ограничение в шесть месяцев, по всей видимости, объясняется тем, что Бюро промышленности и безопасности (BIS) Министерства торговли США запретило распространение в стране продуктов «Лаборатории Касперского», включая обновления, начиная с 29 сентября.

«Поскольку “Лаборатория Касперского” покидает США, мы хотели бы отплатить вам тем, чем можем: подарить набор наших решений безопасности бесплатно на 6 месяцев», — сообщила компания американским пользователям.

Также компания посоветовала пользователям всегда создавать резервные копии своих данных, соблюдать меры предосторожности при переходе по незнакомым ссылкам и регулярно менять пароли, выбирая сложные и длинные.

В связи с уходом из США и требованием Европарламента исключить использование в жизненно важных и чувствительных секторах ЕС продуктов из Китая и России, «Лаборатория Касперского» вынуждена переключить внимание на другие регионы, такие как Азия и Южная Америка, отметил ресурс bleepingcomputer.com.

Даже далёкие от специфики полупроводниковой отрасли эксперты не раз предупреждали, что усилия властей США по возрождению данного сегмента промышленности должны предусматривать комплексный подход. На территории страны должны появляться не только производства чипов, но и их подрядчиков. Производитель кремниевых пластин GlobalWafers на этом основании получит до $400 млн субсидий на строительство предприятий в Техасе и Миссури.

Источник изображения: Samsung Electronics

GlobalWafers является тайваньским производителем кремниевых пластин — по сути, заготовок для дальнейшего производства кремниевых кристаллов, которые в конечном итоге становятся процессорами и микросхемами различного назначения. Без присутствия на территории США достаточного количества профильных предприятий сложно было бы обеспечить самодостаточность местной полупроводниковой промышленности. Рассчитывая потратить $4 млрд на строительство предприятий по выпуску кремниевых пластин в штатах Техас и Миссури, эта компания теперь может претендовать на $400 млн субсидий от американских властей.

Об этом сообщило агентство Bloomberg, назвав этот грант уже 13-м по счёту в составе программы поддержки американской национальной полупроводниковой отрасли, для развития которой в конце 2022 года был принят так называемый «Закон о чипах», предусматривающий выделение $39 млрд на строительство предприятий, так или иначе связанных с выпуском чипов на территории США. Данная сумма будет распределена между соискателями субсидий, а ещё они могут претендовать на $75 млрд льготных кредитов и налоговые вычеты в размере 25 %.

В общей сложности на получение части из $39 млрд субсидий претендуют более 670 компаний из США и других стран, GlobalWafers в списке «счастливчиков» оказывается на седьмом месте по величине получаемой финансовой помощи, с большим отрывом уступая шестую позицию американской компании GlobalFoundries. Реализация двух проектов GlobalWafers в Техасе и Миссури будет способствовать созданию 2500 рабочих мест в этих штатах. Заинтересованность американских властей в субсидировании проектов объясняется ещё и тем, что GlobalWafers будет снабжать американских клиентов особыми кремниевыми пластинами, которые используются для изготовления чипов оборонного назначения. Строительство предприятия в Техасе компания уже ведёт, оно будет более крупным из упоминаемых двух.

Nikon известная большинству как производитель фотокамер и оптики, однако сфера деятельности компании куда шире. Например, Nikon разрабатывает 3D-принтеры для печати из металла, и они заинтересовали оборонные и аэрокосмические предприятия из США. Об этом в беседе с журналистами заявил президент японской компании Мунеаки Токунари (Muneaki Tokunari).

«Мы делаем ставку на многие вещи <…> Мы стремимся к расширению клиентской базы <…> Многие представители оборонной и аэрокосмической промышленности в США проявляют интерес», — заявил Токунари во время беседы с журналистами в эфире Bloomberg TV.

По мере роста расходов США на оборону всё больше японских компаний стремится выйти на рынок продукции военного назначения. Компания Nikon, известная своими фотоаппаратами и литографическим оборудованием для производства микросхем, в прошлом году открыла в Калифорнии фирменный магазин. Это произошло после того, как Nikon стала владельцем немецкого производителя 3D-принтеров по металлу SLM Solutions Group.

Кроме того, ранее в этом году стратегическим советником дочерней Nikon Advanced Manufacturing Inc. стал Майк Маллен (Mike Mullen), бывший председатель Объединённого комитета начальников штабов США. Ещё в арсенале Nikon есть контракт с Национальным управлением по аэронавтике и исследованию космического пространства (NASA) США на разработку портативной камеры для использования в американской лунной программе.

Компания Nikon уступила лидерство на рынке оборудования для выпуска чипов нидерландской ASML Holding. Однако Nikon и Canon получили выгоду от резкого роста спроса на оборудование для производства более простой полупроводниковой продукции, используемой, например, в автомобилях и бытовой технике.

Агентство Bloomberg невольно подпортило акционерам ASML радость от довольно успешного квартального отчёта публикацией материала о назревающих противоречиях между США, Японией и Нидерландами в сфере экспортного контроля за поставками оборудования для выпуска чипов в Китай. Если союзники не прислушаются к властям США, им грозят специфические санкции.

Источник изображения: ASML

По крайней мере, такой информацией о ходе переговоров между американскими чиновниками и их коллегами в Нидерландах и Японии располагает агентство Bloomberg. Власти США, по данным источников, выражают недовольство отсутствием стремления японских и нидерландских партнёров к полной синхронизации экспортных ограничений в отношении китайских производителей полупроводниковой продукции. По крайней мере, как считается, японская Tokyo Electron и нидерландская ASML до сих пор не перекрыли возможность для своих китайских клиентов получать сервисное обслуживание от производителей оборудования, купленного до введения американских санкций в октябре 2022 года. Возможно, американских чиновников также беспокоят сообщения о росте выручки японских и нидерландских поставщиков оборудования на китайском направлении, хотя в условиях действующих санкций речь может идти только о достаточно зрелых технологических решениях.

Американские поставщики оборудования типа KLA, Applied Materials и Lam Research давно подчиняются требованиям властей страны, но считают, что их зарубежные конкуренты находятся не в равных с ними условиях, сохраняя возможность поставлять в Китай часть оборудования и зарабатывать на этом. Во многом благодаря лоббированию этими американскими компаниями своих интересов и возникают соответствующие законодательные инициативы властей США.

Как отмечает Bloomberg, в недрах американского правительства сейчас ведётся дискуссия о необходимости применения санкций в отношении тех стран, которые вредят интересам США в сфере поставок в недружественные третьи страны оборудования, хотя бы частично использующего технологии американского происхождения. В случае с продукцией тех же ASML и Tokyo Electron подобные вторичные санкции были бы применимы, и это беспокоит не только представителей данных компаний, но и политиков в Японии и Нидерландах. США используют данный рычаг для давления на власти указанных двух стран с целью ужесточения ограничений на экспорт профильного оборудования в Китай, а также сокращения спектра оказываемых услуг китайским клиентам указанных компаний.

Данных слухов, которые пока не особо подтверждаются на официальном уровне, оказалось достаточно для снижения курса акций японской Tokyo Electron на 8,3 % на сегодняшних торгах в Токио. Это самое сильное падение курса акций этого эмитента в пределах одной торговой сессии за три предыдущих месяца. Заодно просели на 5,1 % акции Screen Holdings, на 4,1 % подешевели акции Disco Corp., а ценные бумаги Advantest Corp. отреагировали падением на 2,5 %. Все эти японские компании занимаются поставками оборудования и материалов, используемых при производстве чипов. По некоторым оценкам, Tokyo Electron в Китае получает до 20 % выручки.

По неофициальным данным, японское правительство противится введению дополнительных санкций, рассчитывая заодно дождаться итогов предстоящих выборов президента США, прежде чем делать серьёзные шаги в этом направлении. Даже американские производители оборудования хотели бы избежать вторичных санкций для своих зарубежных конкурентов. В Нидерландах и Японии у американских компаний остаются партнёры, с которыми необходимо сотрудничать, и если санкции их поссорят, это навредит бизнесу. В апреле Федеральный резервный банк Нью-Йорка опубликовал отчёт, в котором говорилось, что из-за существующих санкций капитализация американских поставщиков оборудования уже сократилась на $130 млрд в совокупности. Кроме того, запрет на поставку оборудования в Китай лишит американские компании части клиентов, и это негативно скажется на их выручке. Сами производители обеспокоены тем, что испугавшиеся санкций клиенты по всему миру начнут искать альтернативные источники продукции, и это также навредит бизнесу.

Американские производители оборудования в качестве инструмента влияния на зарубежных конкурентов хотели бы видеть организацию Министерством торговли США выдачи экспортных лицензий, определяющих право компаний по всему миру поставлять в Китай оборудование, хотя бы частично использующее технологии американского происхождения.

В Нидерландах осуществляет свою деятельность крупнейший в мире поставщик литографических сканеров, необходимых для выпуска полупроводниковой продукции — компания ASML. Она полагается на мигрантов не только в своей производственной деятельности, но и в сфере подготовки будущих кадров, и противостояние США и Китая начало создавать проблемы в этой области.

Источник изображения: ASML

В прошлом году, как отмечает Bloomberg со ссылкой на главу Технологического университета в Эйндховене Роберта Яна Смитса (Robert-Jan Smits), посол США в Нидерландах обратился к руководству вуза с требованием разъяснить, почему среди студентов так много выходцев из Китая. Это учебное заведение расположено в пяти минутах от штаб-квартиры ASML, оно тесно сотрудничает с этой компанией и располагает собственной лабораторией, оснащённой новейшим литографическим оборудованием для обучения студентов. Более четверти учащихся вуза являются иностранцами, но определить долю китайцев среди них руководство университета затрудняется.

Как справедливо отметил Смитс, власти США в период с 2021 года непрерывно увеличивали количество студенческих виз, выдаваемых гражданам Китая для обучения в американских вузах. Он не отрицает, что Нидерланды вынуждены защищать свои интересы в сфере национальной безопасности, но призывает к более здравому подходу к идентификации рисков. Университет проводит тщательную проверку преподавательского состава на предмет угроз промышленного шпионажа, по требованию властей китайским студентам также запретили проходить стажировку на предприятиях отрасли, которая была предусмотрена программой подготовки и рассчитывалась сроком на один год.

Власти Нидерландов до сих пор обсуждают законопроект, который запретит подготовку китайских студентов на специальностях, имеющих отношение к чувствительным для национальной безопасности сферам деятельности. Новый премьер-министр страны Дик Схоф (Dick Schoof), по всей видимости, разделяет некоторые опасения в отношении Китая, поэтому запреты наверняка будут утверждены правительством. При этом для самой ASML китайский рынок остаётся важнейшим с точки зрения сбыта продукции, ибо в первом квартале в КНР компания выручила в восемь раз больше средств, чем в США, и больше, чем в регионе EMEA и Южной Корее вместе взятых.

Контролируемый Intel венчурный фонд является одним из самых активных иностранных инвесторов в китайские стартапы, связанные со сферой искусственного интеллекта и полупроводниковых компонентов. Через эту структуру Intel владеет долями в капитале 43 молодых китайских компаний технологической сферы, и американские чиновники озадачены этим обстоятельством.

Источник изображения: Intel

Как поясняет Financial Times, венчурный фонд Intel Capital начал свою деятельность в девяностых годах прошлого века, и за прошедшее с тех пор время вложил средства в более 120 китайских компаний. Даже в прошлом году подобная деятельность не прекращалась, хотя на фоне усиления антикитайских санкций многие американские институциональные инвесторы стали сворачивать своё сотрудничество с китайскими компаниями. В прошлом году Intel Capital вложил $91 млн в шанхайского разработчика оптического оборудования North Ocean Photonics. В феврале текущего года были потрачены $20 млн на поддержку разработчика облачной платформы для сетей 5G, компании AI-Link из Шэньчжэня. Всего сейчас Intel оказывает поддержку 16 китайским стартапам, которые работаю в сфере искусственного интеллекта, а также 15 стартапам, которые занимаются разработкой полупроводниковых компонентов. За время своего существования Intel Capital вложил более $20 млрд в молодые компании по всему миру.

В прошлом месяце власти США предложили ограничить инвестиционную активность американских компаний в те сферы экономики КНР, которые будут способствовать развитию технологий двойного назначения. Искусственный интеллект, квантовые вычисления и полупроводниковые компоненты вошли в этот перечень, но его окончательная редакция будет опубликована в текущем году. По данным знакомым с ситуацией источников, именно деятельность венчурного фонда Intel в Китае стала главным стимулом для властей США выступить с новыми ограничениями. Впрочем, с января 2023 года Intel на территории Китая заключила только три инвестиционные сделки, так что можно говорить о снижении её активности в этой сфере.

Хотя Qualcomm также обладает венчурным подразделением, его активность в Китае заметно уступает Intel. Если же рассматривать все американские венчурные фонды, которые проявили себя в Китае, то к настоящему моменту он вложили $1,9 млрд в сферу искусственного интеллекта, а также $1,2 млрд в сегмент полупроводниковых компонентов. Правда, американские фонды Sequoia Capital и GGV Capital в прошлом году избавились от своих китайских подразделений на фоне увеличения политического давления. С 2015 года Intel Capital в Китае инвестировал в ряд сделок, общая стоимость которых оценивается $1,4 млрд, хотя доля Intel в них заметно ниже названной суммы. В 2015 году венчурный фонд Intel вложил в китайские стартапы $67 млн в общей сложности. К 2014 году компанией было на подобные нужды потрачено $670 млн, деятельность фонда охватила более 110 молодых китайских компаний.

Американским чиновникам удалось установить, что в период с 2015 по 2021 годы Intel Capital приняла участие в финансировании деятельности нескольких китайских компаний, связанных с искусственным интеллектом, заключив в общей сложности 11 сделок. По данным самой Intel, их количество не превысило четырёх. По их условиям, в некоторых случаях Intel получила место в совете директоров соответствующих китайских компаний. В одном случае Intel оказала поддержку китайской компании, которая позже попала под прямые санкции США. Речь идёт о iFlytek, которая занимается разработкой технологии распознавания речи. С 2002 по 2005 годы Intel владела 3 % акций этой компании, но под санкции последняя попала только в 2019 году, когда американский производитель процессоров уже порвал с ней все связи. По мнению представителей отрасли, Intel изначально хотела не отставать от конкурентов, инвестируя в перспективные сторонние разработки как в дружественных США странах по всему миру, так и в недружественных.

«Лаборатория Касперского» полностью свернёт свою деятельность в США и ликвидирует действующие в стране рабочие места — причиной тому стал введённый администрацией президента страны запрет на продажи и использование продуктов разработчика в США. Об этом сообщает The Register со ссылкой на представителя компании.

Процедура закрытия американского представительства «Лаборатории Касперского» начнётся в конце текущей недели — мера коснётся менее чем 50 сотрудников компании в США. «Начиная с 20 июля, „Лаборатория Касперского“ постепенно свернёт свою деятельность в Соединённых Штатах и ликвидирует соответствующие должности. Решение и процедура последуют за окончательным определением Министерства торговли США, запрещающим продажу и распространение продукции „Лаборатории Касперского“ в стране», — заявили в компании.

В июне о фактическом запрете деятельности разработчика защитного ПО в стране сообщила глава Министерства торговли Джина Раймондо (Gina Raimondo) — она также заявила, что из соображений национальной безопасности компания с 20 июля не сможет продавать свои продукты в США, а с 29 сентября лишится возможности предоставлять клиентам в стране обновления своего софта, что сделает его в значительной степени бесполезным.

На следующий день Министерство финансов США ввело персональные санкции в отношении руководства компании за исключением её основателя и главы — Евгения Касперского. В самой «Лаборатории Касперского» заявили, что санкции были введены из-за «нынешнего геополитического климата и теоретических опасений», и с фактическим качеством продукции эти меры не связаны. В компании отвергли предположения, что её продукция представляет угрозу национальной безопасности США — в Вашингтоне, однако, настаивают, что ПО «Лаборатории Касперского» может использоваться для взлома американских систем.

«Компания тщательно изучила и оценила влияние юридических требований США и приняла это печальное и непростое решение, поскольку возможности для дальнейшего ведения бизнеса в стране отсутствуют. <..> Бизнес „Лаборатории Касперского“ сохраняет устойчивость, и приоритет остаётся прежним — защищать от киберугроз наших клиентов в любой стране. Будучи мировым поставщиком решений в области кибербезопасности, компания продолжит инвестировать в стратегические рынки и останется приверженной обслуживанию своих клиентов и партнёров и обеспечению их защиты», — заявили в «Лаборатории Касперского».

Несмотря на экспортные ограничения, введённые правительством США, американские производители оборудования для производства микросхем значительно увеличили свои поставки в Китай. Это касается в первую очередь оборудования для производства устаревших чипов, на которое не распространяются ограничения.

Источник изображения: Copilot

Как сообщает японское издание Nikkei Asia, на долю Китая пришлось 43 % продаж американской компании Applied Materials в период с февраля по апрель, что на 22 процентных пункта больше, чем в прошлом году. Доля продаж от Lam Research, также компании из США, выросла на 20 пунктов до 42 % за период с января по март. Такие показатели явно идут вразрез с планами Вашингтона по ограничению экспорта в Китай.

Напомним, в 2022 году США ввели запрет на поставки оборудования для производства передовых полупроводников в Китай. Однако оборудование для изготовления чипов для товаров массового производства под ограничения не попало. Несмотря на усилия по созданию цепочек поставок, производители оборудования не смогли снизить зависимость от китайского рынка, хоть правительство и отчиталось на недавней конференции Semicon West об успехах программы «Закон о чипах и науке» (CHIPS and Science Act), бюджет которой составляет $52,7 млрд, упомянув при этом инвестиционные планы таких технологических гигантов как Intel, Samsung и TSMC.

Представители администрации США заявляют, что цель состоит не в том, чтобы разорвать экономические связи с Китаем, а в том, чтобы ограничить сферы, связанные с национальной безопасностью.

Однако, по словам экспертов, рост экспорта любого оборудования в Китай несёт риски для США в любом случае, так как способствует развитию китайской полупроводниковой отрасли. Тем более, что Пекин поставил задачи по созданию собственных цепочек поставок полупроводников, что в долгосрочной перспективе может создать сильную конкуренцию для американских производителей оборудования.

Стоит отметить, что согласно прогнозу отраслевой ассоциации SEMI, мировые продажи оборудования для производства чипов вырастут на 3,4 % до $109 млрд в 2024 году, при этом на Китай придётся более 30 % этого объёма, что делает эту страну крупнейшим рынком и двигателем спроса.

«У нас очень сильные коммерческие отношения с Китаем», — заявил заместитель министра экономического роста США Хосе Фернандес (Jose Fernandez) в интервью изданию Nikkei. Несмотря на то, что США будут регулировать области, связанные с национальной безопасностью, цель не заключается в разрыве экономических отношений между двумя странами, подчеркнул он.

Федеральная комиссия по связи (FCC) США напомнила Конгрессу, что мелким поставщикам услуг широкополосного интернет-доступа требуются дополнительные средства на удаление из инфраструктуры китайского телекоммуникационного оборудования, которое рассматривается как угроза национальной безопасности.

Председатель FCC Джессика Розенворсель (Jessica Rosenworcel) и председатель сенатского Комитета по торговле Мария Кантвелл (Maria Cantwell) предупредили парламентариев, что для замены китайского оборудования в сетях провайдеров широкополосного доступа необходимы ещё $3,08 млрд — они предусмотрены «Законом о спектре и национальной безопасности», который пока не принят. В стране действует программа исключения продукции Huawei и ZTE из инфраструктуры провайдеров, но 40 % её участников не обладают средствами для завершения работы — большинство из них находится в сельской местности, и дефицит финансирования «несоразмерно угрожает обслуживанию сельских общин».

Годом ранее Розенворсель уже направляла в Конгресс обращение, что отказ от китайского оборудования в сетях обойдётся стране в $4,98 млрд, но в июле 2021 года законодатели выделили на эти цели $1,9 млрд, и больше средств на реализацию программы не поступало. Теперь председатель FCC была вынуждена напомнить о дефиците средств, причём его размер за минувший год не изменился.

К настоящему моменту полностью избавиться от китайской продукции удалось лишь 12 % телекоммуникационных компаний, и до сих пор в стране числятся более 6000 операторов, в сетях которых работает «небезопасное» оборудование. Причём большинство из них находится в сельской местности, а некоторые даже вблизи важных военных объектов.

«Конгресс должен принять „Закон о спектре и национальной безопасности“, который обеспечит финансирование этой программы, поможет мелким провайдерам снова встать на ноги и обеспечит сельским общинам связь», — заявила сенатор Кэнтуэлл. Она является автором этого документа, который также расширяет полномочия FCC по проведению аукционов на выделение частот и на обеспечение финансирования широкополосной связи.

Давняя заинтересованность японских производителей чипов в совершенствовании своих технологических возможностей нашла отклик в намерениях американских компаний, которые заинтересованы в доступе к материалам и оборудованию японского происхождения. Десять компаний из обеих стран сформировали консорциум для совместного совершенствования технологий упаковки чипов.

Источник изображения: Resonac

Как сообщает являющаяся членом нового объединения японская компания Resonac, альянс получил наименование US-JOINT, а с японской стороны в него вошли несколько компаний, которые Resonac объединила в рамках инициатив JOINT и JOINT2 соответственно. С американской стороны в деятельности консорциума будут задействованы пять компаний, в Калифорнии на нужды этого объединения будет работать специальной созданный исследовательский центр. Строительство центра начнётся уже в этом году, в следующем он уже будет оснащён оборудованием и приступит к работе.

Посол США в Японии Рам Эмануель (Rahm Emanuel) подчеркнул, что в условиях высокой зависимости человечества от полупроводниковых компонентов важно укреплять цепочки поставок за счёт международного сотрудничества в соответствующих секторах. US-JOINT будет заниматься разработкой новых материалов и оборудования, необходимых для внедрения прогрессивных методов упаковки чипов, руководствуясь принципом постоянной и оперативной обратной связи с клиентами. Сложные пространственные методы упаковки чипов тоже останутся в фокусе внимания разработчиков. Помимо Resonac, в консорциум US-JOINT вошли Azimuth, KLA, Kulicke & Soffa, Moses Lake Industries, MEC, ULVAC, NAMICS, TOK и TOWA.

Гарнитура дополненной реальности Apple Vision Pro дебютировала на домашнем для Apple рынке США в феврале по цене $3500, и расширение географии продаж в июне преследует цель поддержания интереса к специфической и недешёвой новинке, поскольку у себя на родине она в настоящее время продаётся плохо, как убеждены аналитики IDC. Всего по итогам текущего года Apple удастся продать менее 500 000 экземпляров.

Источник изображения: Apple

Цитирующий аналитиков IDC ресурс Bloomberg поясняет, что с момента февральского анонса гарнитура Apple Vision Pro никак не может выйти на рубеж в 100 000 ежемесячно продаваемых экземпляров. На рынке США в этом квартале её объёмы продаж вообще последовательно сократятся почти в четыре раза до 19 108 штук, как считают авторы прогноза. Предложение новинки на рынках за пределами США при этом позволит совокупному тиражу Vision Pro по итогам третьего квартала приблизиться к 100 000 экземпляров.

В четвёртом квартале зарубежные продажи Vision Pro последовательно вырастут с 80 844 до 110 142 штук, но по итогам всего года общий тираж устройства всё равно не достигнет 500 000 изделий. И только если в следующем году Apple выпустит более доступный вариант гарнитуры, который будет в два раза дешевле нынешнего, у компании появится шанс более заметно нарастить объёмы продаж, по мнению представителей IDC. При этом успех гарнитуры на локальных рынках во многом будет определяться именно наличием адаптированного цифрового и сервисного наполнения, а не ценой самой по себе.

Даже в этом случае, по данным прогноза IDC, объёмы квартальных продаж гарнитур дополненной реальности Apple увеличатся с 67 791 до 341 189 штук в период с первого по четвёртый кварталы следующего года. США продолжит доминировать в структуре продаж по географическому признаку, пусть и с незначительным перевесом, но местный рынок перехватит инициативу лишь с третьего квартала будущего года. Очевидно, к тому времени как раз и появится новая более доступная гарнитура Apple. В своём нынешнем виде Vision Pro вызывает нарекания со стороны пользователей по поводу высокого веса, ограниченности набора приложений и слабой адаптации контента. Выход более доступной версии вызовет более чем двукратный рост объёмов продаж во второй половине следующего года, как предполагают представители IDC.

Tesla опубликует подробный квартальный отчёт к концу месяца, а по предварительным данным известно, что в годовом сравнении объёмы поставок электромобилей этой марки сократились за период на 4,8 %, хотя сторонние аналитики ожидали худшего. Эксперты Cox Automotive утверждают, что доля Tesla на американском рынке электромобилей впервые опустилась ниже 50 % по итогам второго квартала.

Источник изображения: Tesla

Для компании рынок электромобилей США остаётся крупнейшим с точки зрения сбыта своей продукции, здесь расположены три её предприятия, обеспечивающие выпуск электромобилей и тяговых батарей. Например, в Европе Tesla занимает не более 20 % рынка электромобилей, в Китае её доля не превышает 10 %. В прошлом году Tesla занимала 55 % рынка электромобилей США, а за год до этого контролировала почти две трети местного рынка. Второй квартал, как позволяет судить статистика Cox Automotive, компания завершила с долей 49,7 %, впервые за время своей рыночной деятельности опустившись ниже планки в 50 %. Tesla на рынке США во втором квартале продала на 6,3 % меньше электромобилей, чем годом ранее.

Между тем, объёмы продаж электромобилей в США как таковые по итогам второго квартала выросли на 11,3 % в годовом сравнении, и доля машин с таким типом силовой установки выросла с прошлогодних 7,2 до 8 %. Другими словами, отрицательной динамикой продаж грешат лишь некоторые автопроизводители. Среди них, кстати, помимо Tesla, упоминаются Mercedes-Benz, Porsche и Volvo, предлагающие достаточно дорогие даже по американским меркам электромобили. Премиальный сегмент уже насытился электромобилями, рынок теперь способен расти преимущественно за счёт более доступных моделей, как считают многие аналитики. Объёмы продаж электромобилей General Motors, Ford, Hyundai и Kia на рынке США во втором квартале увеличились.

Надо сказать, что подобная динамика продаж электромобилей Tesla не особо расстроила инвесторов, ведь акции компании растут на протяжении последних 11 торговых сессий. За это время они укрепились в цене более чем на треть. Предварительные итоги квартала не так сильно расстроили инвесторов, как ожидалось, да и обещанная Илоном Маском (Elon Musk) презентация роботизированного такси Cybercab должна состояться менее чем через месяц. Миллиардер по традиции пообещал, что это автоматизированное транспортное средство взорвёт рынок пассажирских грузоперевозок. В любом случае, первый квартал Tesla завершила с долей 52 % на американском рынке, и даже сейчас она продаёт там столько же электромобилей, сколько все остальные компании вместе взятые. Ухудшение её позиций закономерно с учётом усиливающейся конкуренции.